Dana lindung nilai menjual saham energi minggu lalu pada laju tercepat sejak September 2024 dan pada laju tercepat kedua dalam 10 tahun terakhir, karena harga minyak turun karena meredanya ketegangan Timur Tengah, catatan Goldman Sachs yang dilihat oleh Reuters pada hari Senin menunjukkan.
Harga minyak mentah anjlok lebih dari $10 minggu lalu menyusul gencatan senjata antara Israel dan Iran. Harga minyak berfluktuasi pada hari Jumat karena laporan peningkatan pasokan dari kelompok produsen minyak OPEC+ dan masih jauh di bawah puncak terkini sekitar $81.
Dana lindung nilai, mulai 23 Juni, menjual saham perusahaan terkait energi di setiap kawasan utama, kata catatan Goldman.
Penjualan minggu lalu di sektor tersebut merupakan yang terbesar dalam hampir satu tahun dan terbesar kedua dalam dekade terakhir, kata catatan Goldman yang dikirimkan kepada klien pada hari Jumat.
Saham perusahaan minyak, gas dan minyak habis pakai serta perusahaan peralatan dan jasa energi dijual.
Penjualan dana lindung nilai difokuskan pada setiap kawasan, tetapi terutama di Amerika Utara dan Eropa, kata catatan itu. Di Eropa, dana lindung nilai menambah posisi short dan menghindari taruhan long, kata Goldman.
Posisi short memperkirakan harga aset turun, sedangkan posisi long memperkirakan harga aset naik.
Sementara banyak peningkatan taruhan pendek terhadap perusahaan energi, total posisi gabungan spekulan tetap proporsional panjang pada saham energi global, data dari catatan tersebut menunjukkan.
Leverage kotor dana lindung nilai, ukuran berapa banyak posisi yang dimiliki dana lindung nilai, tetap pada level tertinggi dalam lima tahun, kata Goldman Sachs.
Minggu lalu terjadi pembelian saham terbesar dalam lima minggu, catatan itu menambahkan, dengan dana lindung nilai membeli saham perusahaan di setiap kawasan global, kata bank tersebut.
Sektor saham yang paling banyak dibeli termasuk perusahaan keuangan, teknologi, dan industri, katanya.